爬了版上最近跟債有關的文章
得到很多啟發
簡單整理了一下
如果寫錯了 希望版上大神們可以幫糾正
買法1
買入短期(13, 17, 26週)美國公債(直債)
目前短期公債利率高於長期公債 流動性佳
此法的目的是停泊資金等新標的出現 (ex. 等待空空大感謝祭?)
可能的問題是到期了卻還沒想好要買什麼 然而已經開始降息
或者等半天卻一直等不到recession
這個買法的同溫層是巴爺爺
據說他每個星期一都買
只是買13 weeks或26 weeks的差別而已
買法2
適合本金厚的人
這個作法是趁現在利息高
買各種非循環產業的BBB級以上債券 (20或30年的長債直債)
挑10-20支自己湊組合 分散被倒帳的風險
這個買法的目的是想翹著腳創造現金流 每隔半年一年檢查評級就好
然而因為沒辦法知道升息會升到哪 所以沒法保證買在利率最好的時機
而且買下去之後可能會有好幾年都沒東西操作
可能手會開始癢想換部位 而換部位會需要成本
這個做法的另一個點是需要擔負長期的風險 畢竟20-30年不短
版上有icelaw和goldenred的想法可以參考
買法3
適合沒有設定未來某時間點要用錢的人
買長天期的債券ETF (沒法"鎖利" 只能算大致區間)
這樣買可以翹腳領利息領到到期
但會這麼做的人其實更多是認為大致上已經到了升息終點
假設在不久的將來會降息->手中債券ETF價錢好->可以賣掉賺價差
賣掉賺價差的作法是長天期才有優勢 短天期債券很難這樣操作
此外 這個做法如果買入後"竟然"繼續升息 則該ETF可能會一直跌價
這時就會三不五時上來版上問現在該怎麼辦XD
這個方法最大的優點應該是ETF具有優秀的流動性
此外這樣買的話 號稱"進可攻退可守"
如果不幸被嘲笑還可以兩邊沾~XD
這個做法前陣子版友友提出來討論 據說是在電視上看怪老子說的
買法4
做債券梯
一開始先把各種長度的都買好
(比如說買8 weeks, 13 weeks, 17 weeks, 26 weeks)
接下來每次有到期的就買入13 weeks的 (或其他種也可以)
這樣就可以做出個債券梯
這種做法也是流動性和現金流兼具
一般是用來分散股票部位的風險 感覺適合佛系投資(?)
而且好像完全沒在管現在是在升息循環的哪個時間點? XD
前陣子有daze版友分享可以用幾種ETF來組合也可以達到類似效果
用這種方法操作的話確實比債券梯更簡單多了
目前收集到的是以上這些
寫錯還請幫糾正
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※ 文章網址: https://www.ptt.cc/bbs/Foreign_Inv/M.1693986803.A.B31.htmlapejun1樓覺得整理得很好欸 09/06 17:25
→ apejun2樓我還想到一個 就是想用ETF假裝自己持有20年債到到期 09/06 17:25
→ apejun3樓那就買20年ETF 設鬧鐘 10年後賣掉改買10年債設5年後鬧鐘.. 09/06 17:26
→ apejun4樓最後買到bill 09/06 17:26
→ pttccbbs5樓鄭xx就賭博賭輸了，年初就在賭降息，準備凹/騙到底 09/06 17:27
→ apejun6樓但不太平滑就是了 09/06 17:27
→ pttccbbs7樓怪老子就是，書沒有讀懂，債券價格買在歷史最高點，可 09/06 17:28
→ pttccbbs8樓能永遠翻不了身，然後硬凹等降息，然後利率一直上漲 09/06 17:28
→ pttccbbs9樓我在等20年美債，利率超過5%，越高越好，越高越美 09/06 17:29
→ pttccbbs10樓https://www.ptt.cc/bbs/Foreign_Inv/M.1668917946.A.BFA.html 09/06 17:42
→ ffaarr11樓指數投資資產配置：不管漲跌價位，選擇自己適合的類別持有 09/06 18:11
icelaw12樓我年中之後就沒有再買直債了，因為我已經買很多了，之前 09/06 18:12
→ icelaw13樓買的就是繼續放著領息， 09/06 18:12
→ icelaw14樓今年下半年 手裡有閒錢的時候，除了買台股市值型的指數基 09/06 18:12
→ icelaw15樓金外， 09/06 18:12
→ icelaw16樓還有加減買一些新興市場美元 企業債etf 00760b + 新興市 09/06 18:12
→ icelaw17樓場主權債etf 00756b，因為目前這個價位感覺蠻香的 加減買 09/06 18:12
→ icelaw18樓一些 分散風險 放著領息 09/06 18:12
icelaw19樓之後有閒錢也會買一些00646放著 09/06 18:16
→ icelaw20樓00646的費用率已經降到0.45% ，以台股中的 國外股票型etf 09/06 18:18
→ icelaw21樓來說 已經算佛心了 09/06 18:18
goldenred22樓我的想法是72法則。當債息利率有6%時，雖然手上買的是 09/06 20:33
→ goldenred23樓長天期美債，但是6%理論上12年本金就回來了！雖然買很 09/06 20:34
→ goldenred24樓長，但是12年就已經回本了，冒的風險，其實12年後就回 09/06 20:35
→ goldenred25樓賭的是該發行債券的公司至少12年不會倒閉。同樣的！如 09/06 20:35
→ goldenred26樓過債息升到了7%，只要大概10年就回本了。 09/06 20:36
→ goldenred27樓雖然都是長債，到期日有點久，但是資金都是閒錢，用不 09/06 20:37
→ goldenred28樓到。而且目前我只有債券與美元定存兩種組合。當然房地 09/06 20:38
→ goldenred29樓產都不列入投資組合當中。債券:美元定存約等於2:1 09/06 20:38
→ goldenred30樓目前債券的現金流收入+美元定存收入，很快就能把兩者 09/06 20:39