: 看了綠角這段,讓我啞然失笑
: 「假如你使用的是中期公債,這一年
: 10.5%的下跌。比股市下跌和缓,股債
: 搭配起來,仍可以减少整體損失。」
: 那你為何不放現金就好?
: 在那之前債息1%不到,趨近於零還在股債配置
: 真的是為了股債而股債嗎?!
用 excel 回測了一下
用 VFITX(中期公債)、VFINX(S&P500)、CASHX(Cash) (From Portfolio visualizer)
期初投入10000美元,1991 NOV ~ 2022 DEC
60% VFINX + 40% VFITX,每月再平衡,期末是 110210
60% VFINX + 40% (VFITX if 5-year rate > 1%, CASHX if 5-year rate < 1%)
每月月初檢查 5-year treasury rate 並再平衡,期末是 107415
(5-year rate from
)
cut off 設在 0.5% 的話,期末是 109879
===
在 374 個月中,
月初 5-year treausry rate 小於 1% 的月份有 38 個月
小於 0.5% 的月份有 10 個月
===
回測有效的策略,日後未必會繼續成功
但如果連回測都沒有效,嗯...
--
So stand by your glasses steady,
Here’s good luck to the man in the sky,
Here’s a toast to the dead already,
Three cheers for the next man to die.
--
※ 發信站: 批踢踢實業坊(ptt.cc), 來自: 114.27.173.245 (臺灣)
※ 文章網址: https://www.ptt.cc/bbs/Foreign_Inv/M.1673772669.A.121.htmlcut off 設在 0.5% 的話,期末是 109879
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在 374 個月中,
月初 5-year treausry rate 小於 1% 的月份有 38 個月
小於 0.5% 的月份有 10 個月
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回測有效的策略,日後未必會繼續成功
但如果連回測都沒有效,嗯...
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So stand by your glasses steady,
Here’s good luck to the man in the sky,
Here’s a toast to the dead already,
Three cheers for the next man to die.
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