大家好，之前有發過一篇文章如下：
#1dEPs9Ad (Stock)
裡面提到許多投資分享，有許多板友回信詢問，所以想說趁新年分享過去幾年的指數化、被
動投資的心得
我從大學開始指數化投資，現在才不到30。這樣的年紀跟本金，在很多板友眼中或許貽笑大
方。不過如果我有一點點的優勢，也是在此處，畢竟不是每個人都能動輒數千萬進入航海股
吧? 我分享的方法我認為是適用在2X歲畢業生，是一種可複製、可再現、穩定的方法
我最推崇的是Coast Fired+ Life cycle+ 指數化投資
其中 Coast fired 的概念是，年輕時存夠一筆錢，之後那筆錢投入投資開始複利，過程中
完全不去動這筆資產，等到退休時時這筆收入完全購cover你的退休生活，也就是說，你這
輩子剩下時間賺多少花多少就好。
會來上ptt 股板的人多數收入一定大於支出，會擔心自己的財務狀況，往往只是因為為了退
休生活而努力、或是不滿現在的工作而已。 Coast Fired是很好的方法
提供一個計算機 https://walletburst.com/tools/coast-fire-calc/
這個計算機可以算的很好。舉例而言，如果現在2025，目前退休時花費你認為一個月4萬很
夠，目前30歲，60歲打算退休的人，年化報酬7%通膨3%，那只需要400萬即可coast fired。
也就是，400萬放在投資，接下來這輩子都賺督少花多少，退休也能過上月領4萬的生活
注意喔，這計算機已經考慮通膨，退休領的4萬和現在領的4萬意義完全相同，他自動幫你換
算了。
再來是life cycle investment。也就是盡早all in 的概念。最近也很紅。假設我一輩子工
作可創造的財富是5000萬，那最理想的規避風險的定期定額指數投資應該是從我0歲時投資5
000/70 的錢，一路到我70歲退休。事實上不可能如此。因為我們知道人的薪水並非定值，
他會隨著你年齡的上升而呈正向相關。剛畢業可能領個50k，但退休前很可能成長到幾十萬
所以如果你永遠收入-支出=定期定額，那會遇到一個問題，就是你人生大量的投資會發生在
你"退休前"。這是非常危險的事。如果你退休前正好碰上泡沫化或經濟蕭條，那可能會對你
的退休計畫產生致命性的打擊。
另外，相信大家都耳熟能詳的all in報酬大於定期定額，越早投入市場，獲得的報酬越高。
一個穩定的工作，本質上就是個30年期的債券了。因此，20幾歲的年輕人，最不該做的就是
投資債券或持有現金。這是最愚蠢的做法。你的人力資本就是一個超長期的債券
最後指數化投資，最基礎人人都懂，但也是最重要的。千萬不要投資個股！
綜合coast fired + life cycle，我分享一下我認為剛畢業年輕人，可複製的成功投資是什
麼方法。
這方法不需要風口、不需要研讀財報、不用運氣，單純是科學化的成果超級簡單
首先，確保生活費跟基礎保險這先不多談，這是理所當然。
除此之外，先確定自己coast fired 目標為何? 如上所述，如果想要60歲退休後月領4萬(20
25價值4萬)等值的退休金，要在30歲存到400萬(這是抓7%年化，事實上近20年滾動報酬，VT
有高達10%，400萬已經高估了)
那你要做的就是，在30歲以前，用一切辦法，取得400萬的曝險。之後，你就進入財富的良
性循環，壓力減輕。
抓住幾個大原則：
1.在滿足我們60歲的股票目標資產前，別投資任何債券，ex如果你退休想要2000萬股票2000
萬債券，那在湊滿2000萬股票前，決不要投資債券
2. 不投資任何個股，只投資長期向上指數化投資
3. 槓桿
我分享我的幾步驟 ，我認為這些步驟完全是一般人可複製的，也是我堅信獲得財務自由最
正確的方法
1. 信貸。
信貸是最簡單、最無風險的槓桿方式。如果你是理工科系、醫療產業、公務人員，貸款到2.
5%以下250萬的貸款，幾乎是沒有難度的。去Loan 板發文，仔細篩選業務，貸款至少200萬
2.5 % 以下資金。這樣你已經滿足250/400的目標了。像我運氣好貸到260萬2.1%，不過現在
比較不好貸是事實
2. 不空手。
千萬不要管匯率、不要管股價，有錢就全丟指數型ETF。我看過太多人等匯率、等大選、等
川普、等巴菲特談話，等到報酬都錯失了。
3. 盡可能不要有現金。我知道這點爭議很大，我也知道"存滿半年生活預備金" 幾乎是鐵則
。因此姑妄聽之就好。
我認為，如果你很幸運有財務健全的父母/另一半，在真正緊急能稍微借取金錢，而你還留3
0-50萬現金"以備不時之需"，是非常荒謬的。怎樣的情況會臨時有大筆的開銷，且在賣股票
的T+2內還湊不到錢的?我是想不到。
台灣醫療健保非常保障，出院才收錢，在累積資產的前期留30-50萬現金，我是極力反對。
4. 0050正2。我知道這對正統的指數投資派是矛盾的。首先投資了非全球指數的etf，還買
了摩擦損耗的正2。但我認為0050正2絕對是必備的資產，因為世界不是教科書，我當然也想
要投入所謂的VT正二。但現實沒有那麼好的產品。
而且更重要的是，為了維持台灣銀行莫名其妙所謂的信用，你必須投入一定資產在台股，信
貸房貸才能通過審核。利用0050正二能更快達到400萬曝險，我是推薦的
5. 複委託券商找無低消的。無低消如富邦國泰，才會讓你更沒藉口而達到每月投入的效果
。去投資板徵業務談一下。
細節部分，還有更多可以討論的。例如要買房怎麼辦、因子投資、加密貨幣、槓桿要幾倍，
這些有機會後續再分享，但大原則依然是上述所講的那樣。
我們來實際操作一遍一個24歲，偏高薪畢業的研究生，如何最快Coasted fired。
假設他出社會信貸200萬。薪水月入6-7萬，扣掉生活費抓2萬5，還款2萬8，每個月還能存70
00，貸入coast fired計算機，60歲退休，年化抓8%，通膨3%。
成功在27歲即可coast fired!!!
從此，他的人生不用在職場上被霸凌還不敢離職、不用為了顧及經濟而自由選擇另一半、可
以在職場上選擇自己的興趣
因為他深深明白，即使他這輩子都當月光族，退休時，他還是能因為他年輕時正確的決定獲
得月4萬的收入（已考慮通膨）
很多人說我樂觀。假如月收入不到6萬/假如通膨不只3%/假如出了車禍….
但我認為我忽略的正面因素肯定比忽略的負面因素更多。
我完全沒考慮勞保勞退。勞保勞退再爛，也能給予幾千的退休收入，這換算成coast fired
金額可以少幾十萬了
其次通膨3%老實講抓很寬了，我也沒計算到所謂0050正二帶來的槓桿
此外，退休後多半有父母繼承財產，如果有另一半，因為生活成本重疊，兩人退休金往往也
不會合計8萬
最重要的是，如果你真的擔心，老實講進入30-50歲職場向上期，要當月光族也不是那麼容
易的事XD
400萬，約1000股VT。說難不難，說簡單也不簡單
重點是你要對指數化投資有信心，相信不管如何，世界經濟永遠向上長
重點是你要相信實證，知道個股長期不能打敗指數
永遠相信指數；永遠不買個股；40歲前別買債；永不賣出
我很幸運在年輕時建立這樣的投資邏輯。我第一次發文推崇這種方法是在貿易戰，後來經歷
疫情、QT升息。但我從未質疑自己的選擇。
指數投資就像生病要吃藥、太陽從東邊升起、水是兩個氫加一個氧這樣的事實。背後是科學
，那一切就不必擔心。
It takes time, but time it’s all it take
很幸運我在28歲前就完成了我對自己coast fired 的目標。讓我在30歲前敢於離職半年，目
前已經看過極光、去過非洲、求婚。不敢說帝牛極，但我能真正選我想走的專業、過我想過
的生活。這背後的底氣不是什麼年輕人世風日下、及時行樂的價值觀，而是來自數學和科學
之後再分享如何兼顧買房，以及我對加密貨幣、因子投資的看法。希望這篇文對大家有幫助
!~
-----
Sent from JPTT on my iPhone
--